Kospi sube 6% mientras el sector de semiconductores de Asia se recupera

Esta puntuación se genera mediante un análisis impulsado por IA del contenido del artículo.

Comprar iShares Semiconductor ETF (SOXX). El artículo muestra un fuerte reajuste del sentimiento: Philadelphia Semis +5,2% y Kospi +6% por una señal real de demanda (exportaciones de semiconductores de Corea +180,6% interanual a principios de julio; pedidos de Taiwán +59,4%). Se trata de una configuración amplia, orientada a la validación por resultados, para el ciclo de hardware de IA tras el 'reinicio' de las valoraciones.

Riesgo clave: Los resultados de los semiconductores no confirman el gasto en IA: las guías decepcionan y el rebote se convierte en otra venta masiva.

Comprar Alphabet (GOOGL). El mercado espera explícitamente crecimiento de Google Cloud, eficiencia en el gasto de centros de datos y si los retrasos en lanzamientos de modelos de IA dañan el impulso. Si los resultados muestran una reactivación del crecimiento en Google Cloud y avances en la monetización, podría revalorizarse todo el complejo de IA tras la corrección reciente.

Riesgo clave: Retrasos en productos de IA y un crecimiento en la nube por debajo de las expectativas, lo que demostraría que el ciclo de gasto no se traduce en ingresos duraderos.

Las acciones asiáticas repuntaron el miércoles mientras los inversores regresaban a las acciones de semiconductores tras una dura venta, inspirándose en la recuperación de Wall Street, pese a que el Brent avanzó por encima de $91 por barril.

El indicador MSCI de Asia-Pacífico fuera de Japón subió un 1,2%, mientras que el Kospi de Corea del Sur se disparó más de un 6% y el Nikkei 225 de Japón avanzó un 1,9%.

El movimiento siguió a un avance del 0,9% en el S&P 500 y a un salto del 5,2% en el Philadelphia Semiconductor Index el martes.

El rebote sugiere que los inversores están dispuestos a volver a apostar por la IA, pero solo después de que las pérdidas recientes reajustaran las valoraciones y elevaran el listón para las ganancias.

Las acciones tecnológicas encabezaron el avance regional tras nuevos datos comerciales que apuntaron a una demanda resistente de hardware avanzado.

Las exportaciones de semiconductores de Corea del Sur aumentaron un 180,6% respecto al año anterior en los primeros 20 días de julio, lo que ayudó a que las exportaciones totales subieran un 52,3%.

Taiwán también reportó pedidos de exportación en junio por $95,3 mil millones, un 59,4% más que un año antes.

Los estrategas de Westpac dijeron que los mercados estaban dando más peso a la recuperación de las acciones tecnológicas que a los riesgos geopolíticos más recientes.

La magnitud del rebote, especialmente en Seúl, también reflejó la búsqueda de gangas tras las pérdidas recientes del Kospi y el cierre de posiciones bajistas.

La atención ahora se centra en Alphabet y Tesla, que ambas presentarán resultados tras el cierre de EE. UU. el miércoles.